支持向量回归机在逆向选择合约模型量化分析中的应用

摘要

为解决激励合约理论的量化分析和实际应用问题,提出了基于支持向量回归机(SVR)的逆向选择合约模型的数值分析方法.利用SVR对效用函数建模,解决了效用函数无法用解析函数表达的问题.在此基础上,分别推导出了自然条件好与差两种情形下逆向选择模型的梯度表达式、代理人高效率类型和低效率类型的逆向选择模型的梯度表达式,并给出了相应的梯度法迭代算法.利用这一算法进行数值计算和量化分析,观察上述两种逆向选择模型中参数变化对合约均衡点变化趋势的影响.计算结果表明用基于SVR的数值分析方法定量分析激励合约模型是可行的.