Regional Welfare Weights for the UK: England, Scotland, Wales and Northern Ireland

摘要

In relation to public spending and regional policy, the importance of distributional issues is stressed, and regional welfare weights are derived from an appropriate underlying social welfare function. Estimates of these weights are then provided for the four countries comprising the UK. Welfare weights now have a very high policy profile following the special emphasis placed by the UK Treasury, in its recently revised guidance on appraisal and evaluation in government, on the assessment of the distributional impacts of social projects and policies. From an empirical perspective, the critical component of each welfare weight measure is the elasticity of marginal utility of income (e). Alternative estimation approaches based on demand analysis and income tax data are used to determine e, and a preferred measure of 1.60 emerges. The resulting regional welfare weights are then compared with recent patterns of per-capita regional public expenditure in the UK. The paper concludes by emphasizing the scope for further empirical work on welfare weights and regional policy in relation to both the UK and the European Union.%On souligne l'importance des questions de distribution par rapport aux dépenses publiques et à la politique régionale et, à partir d'une fonction de protection sociale sous-jacente appropriée, on produit des pondérations régionales. On fournit des estimations de ces pondérations pour ce qui est des quatre pays qui constituent le Royaume-Uni. A l'heure qu'il est, les pondérations relatives à la protection sociale sont très en vue dans le domaine politique, étant donné l'importance accordée par le ministère des Finances au Royaume-Uni, dans ses conseils récemment modifiés sur l'évaluation par le pouvoir, à l'évaluation des impacts sur la distribution des projets et des politiques sociaux. Du point de vue empirique, la composante critique de chaque pondération relative à la protection sociale est l'élasticité de l'utilité marginale du revenu (e). On emploie d'autres approches à l'estimation fondées sur l'analyse par la demande et les données de l'impôt sur les revenus afin de déterminer e. Il en résulte une mesure préférée de 1,6. On compare les pondérations relatives à la protection sociale qui en résultent à des distributions récentes des dépenses publiques régionales par tête au Royaume-Uni. Pour conclure, l'article souligne les possibilités pour la recherche empirique ultérieure sur les pondérations relatives à la protection sociale et à la politique régionale par rapport et au Royaume-Uni, et à l'Union européenne.