基于Delta-Gamma-Theta模型的外汇期权投资组合VaR研究

摘要

本文引入金融参数Delta、Gamma、Theta,将外汇期权投资组合价值变化的近似表达式拓展成Delta-Gamma-Theta模型,然后分别运用Cornish-Fisher、Fourier-Inversion和Johnson Transformation方法来计算外汇期权投资组合的VaR。