网络借贷中“语言”的魅力——来自人人贷平台文本挖掘的证据

摘要

本文以人人贷平台2013年12月至2015年1月的交易数据为样本,从文本分析的视角研究借款陈述长度及其语言特征对P2P网络借贷行为的影响。结果表明:借款陈述长度与借款成功率存在正相关关系,而与成功借款标的的借款利率存在“倒U形”关系。借款陈述中不同类型的词语比重会显著影响网络借贷行为,其中强语气词、法律性词语以及积极性词语的比重均与借款成功率呈现出“倒U形”关系,消极性词语与借款成功率存在“U形”关系,而弱语气词及不确定性词语的比重均对借款成功率表现出显著负向影响,表明投资者会慎重考察借款陈述的文本内容;对于借款成功的借款标的而言,法律性词语、积极性词语及消极性词语的比重与借款利率呈现出“U形”关系,强语气词及弱语气词的比重均与借款利率存在正相关关系,而不确定性词语的比重与借款利率呈现出“倒U形”关系,表明平台在制定利率时会参考借款人提供的描述性文本。基于上述结论,本文为P2P借款人的项目描述以及P2P网络借贷平台的规范发展提出相应建议。